Heli Service International财报显示流动性紧张但对台湾公司支持将减少

德国海上风电场专家 Heli Service International 在其 2023 年的报表中警告称，由于其海外姊妹业务（尤其是台湾）获得大量资金支持，其流动性状况将“紧张”。

然而，随着台北航线今年计划正式投入运营，该公司相信进一步支持的需求将大幅减少。加之新合同的签订，预计飞行活动将有所增加，Heli Service 对未来充满信心。

该财务报表于 3 月 6 日在德国公司注册处公布，这是最新的财务报表，涵盖截至 2023 年 12 月 31 日的期间。报表显示，该运营商近年来实现的“强劲有机增长”并非没有代价。

报告指出：“该公司的增长对流动性提出了很高的要求，而由于该公司向其外国姊妹公司提供了财务支持，因此流动性尤其具有挑战性。”

“台湾工厂的建立在2023年和2024年占用了大量的流动性和产能。”

总部位于埃姆登的这家公司名为台湾直升机服务运营公司，持有其 19% 的股份，该公司于 2024 年 12 月获得了航空运营许可证，为开始商业运营“奠定了基础”。

因此，Heli Service 表示，“其常规现金支持将减少到最低水平，预计到 2025 年将只剩下最低限度的支持”。

然而，财务报表并未透露迄今为止向台湾部门提供了多少财务支持，也未透露这笔支持是否如预期般减少。

尽管如此，该公司的流动性压力显而易见。在“2023财年附录”中，报告指出“流动性状况堪称紧张”。

报告指出，“对公司持续存在的预期”是基于“管理层计划的未来项目能够按预期实现，并且外国姊妹公司的现金支持减少到最低限度，并在 2025 年之前保持最低限度”的假设。

在指出风险的同时，该公司补充道：“然而，我们从根本上认为该公司将继续经营。”

截至 2023 年 12 月的财年，随着新项目的上线，收入从 2022 年的 3100 万欧元增至 3800 万欧元（4200 万美元）。

该公司表示，在此期间还赢得了其他新合同，“其中包括与一位预计每年飞行量约为 1,000 小时的客户签订的合同，以及为另一位客户签订的（波罗的海）Arcadis Ost 开发项目”。

HeliService 还赢得了接下来几年（2024 年和 2025 年）的两项重要新招标。”

该公司预测 2024 年总收入为 4900 万欧元，2025 年总收入为 4800 万欧元，税前利润分别为 40 万欧元和 130 万欧元。

该公司表示，这些与“削减成本措施”相结合的“显著积极成果”将“为未来进一步的业务成功树立里程碑”。

鉴于未来几年北海和波罗的海规划的多个新的海上风电项目，“HeliService 预计直升机飞行次数将大幅增加。因此，我们预计未来几年飞行运营将实现健康且盈利的增长。”该公司表示。

然而，Heli Service International 并未回应进一步置评的请求。

同样不明确的是，这家德国公司对其所谓的美国姊妹公司 HeliService USA 的兴趣。

2022 年的账目显示，该公司持有美国业务 49% 的股份，但最新财务报表中并未提及任何持股情况。

Heli Service International 尚未回应有关股权的问题。

但这家美国运营商的所有权结构非常复杂，该运营商从罗德岛昆塞特的一个基地为海上风电合同提供服务。

该公司最初注册为斯科茨代尔直升机公司，总部位于亚利桑那州，2022 年更名为 HeliService USA LLC。

亚利桑那州的公司注册文件将迈克尔·托西 (Michael Tosi) 列为总裁兼首席执行官，但截至 2024 年 3 月 4 日，“唯一成员”或所有者是 HeliService Holding US Inc，该公司的注册办事处位于马萨诸塞州波士顿，但于 2023 年在特拉华州威尔明顿注册成立。

然而，HeliService Holding US 的所有权细节尚未公开。

更早的一家美国公司 Heli Service International Inc 于 2021 年 12 月由德国母公司两名董事之一的 Antonius Schaeken 在罗德岛成立。

由于未能提交年度报告，该公司的公司注册于 2023 年初被罗德岛当局撤销。

HeliService USA 并未回应有关其所有权的问题。